تظل الأوضاع في سوق العملات المشفرة غير مواتية للتداول ولم يطرأ عليها تغير يُذكر بمرور الوقت. خلال الأسبوع الماضي، ظل Bitcoin شبه مُتكاسل. ورغم استمرار الاتجاه الهابط وعدم ظهور أي مؤشرات تدل على انتقال إلى سوق "صاعد"، تتواصل حركة التصحيح الصاعد منذ ما يقرب من ثلاثة أشهر. لم يقابل أقرب نطاق "هبوطي" من نوع FVG في مسار Bitcoin الصاعد سوى بردة فعل ضعيفة للغاية من السوق. وبذلك، تم تجاهل أول منطقة اهتمام (POI) مهمة للبيع عملياً (مع أن النموذج نفسه ما زال قائماً). قد يتجه Bitcoin نحو ثاني أقرب FVG هبوطي، حيث نتوقع مجدداً اكتمال التصحيح وتكوّن إشارات بيع. في الآونة الأخيرة، واجه "الذهب الرقمي" صعوبات كبيرة رغم نموه الضعيف.
في هذه الأثناء، أوضح المستثمر الملياردير Ray Dalio أن من غير المرجح أن يُنظر إلى Bitcoin باعتباره "ملاذاً آمناً". وأكد Dalio أن الذهب وحده يستحق هذا الوصف، لأن Bitcoin لا يمكنه ذلك بسبب ارتفاع مخاطره وتقلبه ونقص الخصوصية فيه. فجميع المعاملات على شبكة Bitcoin تُسجَّل على بلوكتشين عام، ما يتيح لأي شخص الاطلاع عليها في أي وقت. ويرى Dalio أن هذا هو السبب تحديداً في عدم تحمس البنوك المركزية لإنشاء احتياطيات من Bitcoin. ومؤخراً، رفض البنك المركزي السويسري مقترحاً من مجموعة ناشطين لإنشاء احتياطيات من Bitcoin، معتبراً أن Bitcoin شديد التقلب وغير مستقر.
كما أشار Dalio إلى أن Bitcoin يرتبط ارتباطاً وثيقاً بأسهم شركات التكنولوجيا؛ فعندما تنخفض الأسهم، تلجأ الشركات في كثير من الأحيان إلى بيع Bitcoin لتغطية تلك الخسائر. ومن وجهة نظره، لا يزال الذهب في قلب النظام المالي لأنه مستخدم على نطاق واسع ويحظى بدرجة عالية من الثقة في جميع أنحاء العالم.
الصورة العامة لزوج BTC/USD على الإطار اليومي (1D)
على الإطار الزمني اليومي، يواصل Bitcoin تشكيل اتجاه هابط وحركة تصحيحية في مواجهته. تُعرَّف بنية الاتجاه على أنها هابطة، وتوجد خط CHOCH عند مستوى 97,900 دولار. وفقط فوق هذا المستوى يمكننا اعتبار أن الاتجاه الهابط قد انتهى. وبالنظر إلى غياب أي إشارات على انعكاس الاتجاه صعوداً، نرجح استئناف الهبوط عاجلاً أم آجلاً. على الإطار اليومي، تقع أقرب منطقة POI لصفقات البيع الجديدة بين 79,500 و81,100 دولار. وقد جرى اختبار هذه المنطقة مرتين، لكن تفاعل السعر معها كان ضعيفاً للغاية. لذلك، يُحتمل أن يتم إلغاء هذا النموذج، وأن يواصل Bitcoin ارتفاعه باتجاه FVG التالي في نطاق 84,900 – 88,800 دولار. يظل حوض السيولة أسفل خط الاتجاه هدفاً للسعر. كما تكوّن FVG صغير صاعد؛ وقد تشير ردة الفعل تجاهه إلى استمرار التصحيح، ما يتيح للمتداولين فتح مراكز شراء صغيرة (Long).
الصورة العامة لزوج BTC/USD على إطار 4 ساعات (4H)
على الإطار الزمني لأربع ساعات، يواصل Bitcoin حركته الصعودية، والتي ما تزال حركة تصحيحية. يقع خط CHOCH لبنية الاتجاه الصاعد الحالية عند 74,950 دولار؛ وسيشير استقرار السعر دون هذا المستوى إلى كسر الاتجاه بالنسبة للمتداولين. وقد يكون هذا إشارة بالغة الأهمية للسوق فيما يتعلق بتغير الاتجاه. ويمكن أن يشير انتهاء الاتجاه الصاعد على إطار الأربع ساعات إلى بداية موجة جديدة على الإطار اليومي. ولا تزال لا توجد حتى الآن أسس جوهرية تبرر صعوداً طويل الأجل لـ Bitcoin.
توصيات التداول لزوج BTC/USD:
يواصل Bitcoin تشكيل اتجاه هابط كامل وحركة تصحيحية مقابلة له. وما زلنا نتوقع هبوطاً يستهدف مستوى 57,500 دولار (مستوى 61.8% وفق Fibonacci للاتجاه الصاعد الممتد لثلاث سنوات)، ولا تظهر حالياً أي إشارات إلى انعكاس الاتجاه. منطقة POI الوحيدة في الوقت الراهن هي أقرب FVG هبوطي على الإطار اليومي، الواقعة ضمن نطاق 79,300 – 81,200 دولار. لم تُلغَ هذه المنطقة بالكامل بعد، لكن من المحتمل أن تُلغى قريباً. في هذه الحالة، ستصبح منطقة POI للبيع عند 84,900 – 88,800 دولار (الـFVG الهبوطي التالي). وتظل أهداف الهبوط أسفل مستوى 60,000 دولار. أما لمراكز الشراء، فيمكن استخدام FVG الصاعد الوحيد على الإطار اليومي، مع التذكير بأن أي ارتفاع في العملة المشفرة حالياً يأخذ طابع الحركة التصحيحية بطبيعته.
توضيحات للرسوم التوضيحية:
- CHOCH: كسر في بنية الاتجاه.
- Liquidity: أوامر إيقاف الخسارة (Stop Loss) والأوامر المعلّقة، والتي يستخدمها صناع السوق لبناء مراكزهم.
- FVG: منطقة لعدم كفاءة السعر. يمر السعر عبر هذه المناطق بسرعة كبيرة، مما يدل على غياب كامل لأحد أطراف السوق. لاحقاً، يميل السعر إلى العودة والتفاعل مع هذه المناطق مع استمرار الاتجاه الرئيسي.
- IFVG: منطقة معكوسة لعدم كفاءة السعر. بعد عودة السعر إلى هذه المنطقة، لا يتفاعل معها بل يخترقها بقوة ثم يعيد اختبارها من الجهة المقابلة.
- OB: Order Block. الشمعة التي فتح عندها صانع السوق مركزاً لالتقاط السيولة من أجل بناء مركز في الاتجاه المعاكس.
